Goods-finder.ru

Финансовый аналитик
0 просмотров
Рейтинг статьи
1 звезда2 звезды3 звезды4 звезды5 звезд
Загрузка...

Факторный анализ фондорентабельности

Пример факторного анализа фондоотдачи

Для факторного анализа фондоотдачи основных производственных фондов (ОПФ) коммерческой организации составим на основе фактических и расчетных данных таблицу, характеризующую изменения анализируемых показателей (табл. 1).

Фондоотдача – это финансовый коэффициент, характеризующий эффективность использования основных средств организации. Фондоотдача показывает, сколько выручки приходится на единицу стоимости основных средств.

Таблица 1. Исходные данные

Основными факторами, влияющими на фондоотдачу основных производственных фондов, являются:

  1. доля активной части фондов в общей стоимости ОПФ;
  2. удельный вес действующего оборудования в активной части ОПФ;
  3. фондоотдача действующего оборудования.

Определим влияние указанных факторов на изменение фондоотдачи основных производственных фондов.

1. Изменение за счет удельного веса активной части ОПФ (ΔФ0уда) составит:

ΔФ0уда = ΔУДа * УДд * Ф0д = +0,167 х 0,956 х 3,394 = 0,544 руб.

где,
ΔУДа — изменение удельного веса активной части ОПФ;
УДд — расчетный удельный вес действующего оборудования;
Ф0д — расчетная фондоотдача действующего оборудования.

2. Изменение за счет удельного веса действующего оборудования в активной части ОПФ (ΔФ0удд) составит:

ΔФ0удд = УДаф * ΔУДф * Ф0д = 0,92 х 0,027 х 3,394 = 0,085 руб.

где,
УДаф — фактический удельный вес активной части ОПФ;
ΔУДф — изменение удельного веса действующего оборудования;
Ф0д — расчетная фондоотдача действующего оборудования.

3. Изменение за счет фондоотдачи действующего оборудования (ΔФфод) составит:

ΔФфод = УДаф * УДдф * ΔФ0д = 0,92 х 0,983 х (-0,738) = — 0,668 руб.

где,
УДдф — фактический удельный вес действующего оборудования;
ΔФ0д — изменение фондоотдачи действующего оборудования.

Итого сумма факторов, влияющих на фондоотдачу основных производственных фондов, составит: 0,544 + 0,088 — 0,668 = 0,04 руб.

Для более подробного изучения факторов проанализируем влияние показателя внеоборотных активов на динамику выпуска продукции.

Влияние факторов на объем выпуска продукции определяется путем умножения изменения фондоотдачи ОПФ за счет каждого фактора на фактические среднегодовые остатки ОПФ, а изменение среднегодовой стоимости ОПФ – на расчетный показатель уровня фондоотдачи ОПФ.

1. Изменение объема выпуска продукции за счет увеличения среднегодовой стоимости основных производственных фондов составит:

ΔОПопф = ΔОПФ х Фоопф. расч. = 162 х 2,443 = 395,75 тыс. руб.

где,
ΔОПФ — изменение среднегодовой стоимости ОПФ;
Фоопф. расч. — расчетная фондоотдача ОПФ.

2. Изменение объема выпуска за счет динамики удельного веса активной части ОПФ в общей их сумме составит:

ΔОПуда = ОПФф х ΔФоуда = 7112 х 0,544 = 3866,61 тыс. руб.

где,
ОПФф — фактическая среднегодовая стоимость ОПФ;
ΔФоуда — изменение фондоотдачи ОПФ за счет удельного веса активной части ОПФ.

3. Изменение объема выпуска за счет динамики удельного веса действующего оборудования в активной части ОПФ составит:

ΔОПудд = ОПФф. х ΔФ0 уд.д = 7112 х 0,085 = 601,59 тыс. руб.

где,
ОПФф — фактическая среднегодовая стоимость ОПФ;
ΔФ0 уд.д — изменение фондоотдачи ОПФ за счет удельного веса действующего оборудования в активной части ОПФ.

4. Изменение объема выпуска за счет динамики фондоотдачи действующего оборудования составит:

ΔОПфод = ОПФф. х ΔФофод. = 7112 х (-0,668) = -4750,82 тыс. руб.

где,
ОПФф — фактическая среднегодовая стоимость ОПФ;
ΔФофод — изменение фондоотдачи ОПФ за счет фондоотдачи действующего оборудования.

Как видно из анализа, наибольшее влияние на объем выпуска продукции оказывает динамика удельного веса активной части основных производственных фондов. Действительно, чем выше удельный вес активной части основных фондов в общей сумме основных производственных фондов, тем больше возможности для выпуска продукции.

  • Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности: Учебное пособие / Под общей редакцией Н.П. Любушин. — М.: Юнити-Дана, 2005
  • Экономика фирмы: Учебник / Под общей редакцией И.П. Иващенко. — М.: Инфра-М, 2006
  • Савицкая Г.В. Экономический анализ: Учебник. 14-е изд., перераб. и доп. М.: ИНФРА-М, 2011.

Анализ финансово-экономической деятельности предприятия

Автор работы: Пользователь скрыл имя, 19 Декабря 2010 в 16:00, курсовая работа

Описание

Цель работы – ознакомится с методикой проведения и провести анализ
финансово-экономической деятельности предприятия, а так же разработка
рекомендаций по повышению эффективности деятельности анализируемого
предприятия.

Для достижения поставленной цели необходимо решить ряд задач:

— провести финансово-хозяйственный анализ результатов деятельности предприятия;

— проанализировать один из участков хозяйственной деятельности предприятия – структуру и динамику амортизируемого имущества

Читать еще:  Факторный анализ затрат предприятия

— сделать выводы и разработать рекомендации по совершенствованию финансово-хозяйственной деятельности на основании результатов анализа.

Содержание

Введение……………………………………………………………………….
1. Финансово-хозяйственный анализ результатов деятельности предприятия…………………………………………………………………….

1.2. Анализ имущества предприятия и источники его формирования…….

1.3 Анализ финансовой и рыночной устойчивости предприятия………….

1.4. Анализ ликвидности и платежеспособности предприятия…………….

1.5.Анализ финансовых результатов деятельности анализируемого
предприятия…………………………………………………………………….

2. Анализ амортизируемого имущества………………………………………

2.1. Анализ структуры и динамики амортизируемого имущества…………

2.2. Анализ технического состояния и использования основных фондов…

2.3. Факторный анализ фондорентабельности и фондоотдачи основных средств…………………………………………………………………………..

Работа состоит из 1 файл

Курсовой_АХД_Наталья_Сорск.doc

где Ппр – прибыль от продажи продукции;

Доля прибыли от продаж на рубль стоимости основных производственных фондов возросла за анализируемый период до 22,17%, отчего можно сделать вывод, что эффективность использования основных производственных фондов в 2008 году повысилась по сравнению с 2006 годом.

2.3 Факторный анализ фондорентабельности и фондоотдачи основных средств

Рассчитаем факторы, влияющие на фондорентабельность с помощью двухфакторной модели. Исходные данные для расчета факторного анализа приведем в таблице 2.7.

Таблица 2.7 — Исходные данные для факторного анализа фондорентабельности

производственных фондов, руб.

Изменение фондорентабельности за счет:

фондоотдачи основных производственных фондов:

Таким образом, фондорентабельность производственных фондов возросла за счет роста рентабельности продукции на 14% и за счет увеличения фондоотдачи на 3%.

Для анализа влияния факторов 1-го порядка на фондоотдачу промышленно — производственных основных производственных фондов рекомендуется использовать прием цепных подстановок.

Необходимо определить условную фондоотдачу ( ) при плановой фондоотдаче и фактическом удельном весе активной части по формуле (2.32):

где — фондоотдача активной части промышленно-производственных основных производственных фондов

— удельный вес активной части основных производственных фондов в промышленно – производственных фондах

Информация для анализа фондоотдачи основных производственных фондов приведена в таблице 2.8, Приложения 21.

Расчеты и результаты влияния факторов 1-го порядка приведены в таблице 2.9.

Таблица 2.9 — Анализ влияния факторов первого порядка на фондоотдачу промышленно-производственных основных производственных фондов

веса активной части

Повышение эффективности использования производственного оборудования обеспечило рост фондоотдачи по сравнению с 2006 годом на 0,28 или на 28 руб. Рост удельного веса активной части в стоимости промышленно-производственных основных производственных фондов по сравнению с 2006 годом привел к росту фондоотдачи на 0,02 или на 2 руб.

Расчет показателей (подстановок) для анализа факторов 2-го порядка приведен в таблице 2.10.

Таблица 2.10 — Расчет показателей (подстановок) для анализа факторов 2-го порядка

На основании исчисленных показателей количественно оценивается воздействие факторов 2-го порядка на фондоотдачу активной части.

Размер влияния факторов 2-го порядка на фондоотдачу промышленно — производственных основных производственных фондов определяется по формуле (2.33):

где D fi — изменение фондоотдачи промышленно-производственных основных производственных фондов за счет i-го фактора;

D qi — изменение фондоотдачи активной части за счет i-го фактора;

Y1 — фактический удельный вес активной части в стоимости промышленно-производственных основных производственных фондов.

Анализ влияния факторов 2-го порядка на фондоотдачу активной части приведен в таблице 2.11.

Таблица 2.11 — Анализ влияния факторов 2-го порядка на фондоотдачу активной части

Фактором, отрицательно повлиявшим на фондоотдачу активной части является рост цены оборудования по сравнению с его производительностью. За счет этого фактора фондоотдача сократилась на 0,03 пункта (1,59-1,62). Существенное влияние на фондоотдачу активной части оказал рост производительности оборудования.

Под воздействием этого фактора фондоотдача увеличилась на 0,8 пункта (2,39-1,59).

Фактором, негативно повлиявшим на фондоотдачу активной части, являются потери рабочего времени (целодневные и внутрисменные). Вследствие этих потерь фондоотдача производственного оборудования снизилась на 0,19 пункта (2,2-2,39). Однако, совокупное влияние трех факторов привело к росту фондоотдачи активной части на 0,58 пунктов.

Данные расчетов и результаты влияния факторов двух порядков на показатель фондоотдачи основных производственных фондов приведены в таблице 2.12.

Таблица 2.12 — Обобщение влияния факторов двух порядков на фондоотдачу промышленно-производственных основных производственных фондов на ОАО «Аскизавтотранс»

Анализ состояния и эффективности использования основных фондов предприятия

Модель, по которой будет определяться факторный анализ показателя фондорентабельности, представляет собой формулу

Читать еще:  Анализ безубыточности деятельности организации

ФР = ФОАКТ * УВАКТ * RЦ (3)

Рассчитаем влияние на фондорентабельность показателей фондоотдачи активной, удельного веса активной части основных фондов и рентабельности продаж, воспользовавшись формулой (3).

∆ФРФО(ак) ф/п= 3,358 *0,4301*0,142 — 0,21 = -0,005 руб./руб.

∆ФРУВ(ак) ф/п =3,358*0,4349*0,142 — 0,205 = 0,002 руб./руб.

∆ФРRц ф/п = 3,358*0,4349*0,115 — 0,207 = -0,039 руб./руб.

∆ФРОБЩ ф/п = 0,002 — 0,005 — 0,039 = 0,042 руб./руб.

Фондорентабельность зависит от трех показателей: фондоотдачи активной, удельного веса активной части ОППФ и рентабельности продаж. Факторный анализ фондорентабельности, проведенный в таблице 3.7 и рассчитанный по формуле (3), показал, что в отчетном периоде рассматриваемый показатель имел тенденцию к снижению, которое составило 0,042 руб./руб. На снижение фондорентабельности повлияло, прежде всего, изменение показателя рентабельности продаж. Что касается фондоотдачи активной, то она также отрицательно влияет на ФР, но доля ее влияния не так значительна. Таким образом, фондорентабельность в отчетном периоде изменилась в отрицательную сторону. Ее темп роста составил около 79%.

Анализ состояния и эффективности использования основных фондов в целом показал, что их состояние является стабильным. Об этом говорят коэффициенты износа и годности, а именно их изменение. Кроме того сохраняется положительная тенденция обновления парка машин за счет увеличения коэффициента обновления. Фактическая величина фондоотдачи имеет небольшое падение на 3%. Отчетное значение фондорентабельности снижается из — за отрицательного влияния рентабельности продаж, которая снижается на 19% по сравнению с плановым показателем.

Что касается фондовооруженности, то она также имеет тенденцию к увеличению из — за своевременного обновления парка, что является, безусловно, положительным фактором в наращивании объемов производства в дальнейшем.

Таким образом, можно сделать вывод о том, что на предприятии состояние основных фондов стабильное. Никаких мероприятий по внедрению в производственный процесс новой техники осуществлять не нужно, поскольку ОППФ имели довольно эффективное обновление в течение всего рассматриваемого периода.

Другие материалы

Стратегия финансирования
Для начала данного бизнеса необходима первоначальная разовая сумма — 100 000 рублей. Помимо затрат на оборудование и транспортные расходы, топливо, в 2011 году планируются затраты на оформление ИП, оплата налогов. По результатам расчетов, внесенны .

Создание новых технологий
Целью информатизации в России является создание эффективной сбалансированной экономики, ориентированной на внутреннее потребление и экспорт информационных технологий и услуг, базирующейся на принципах четкого разделения сфер ответственности и принц .

Пример факторного анализа фондоотдачи

Для факторного анализа фондоотдачи основных производственных фондов (ОПФ) коммерческой организации составим на основе фактических и расчетных данных таблицу, характеризующую изменения анализируемых показателей (табл. 1).

Фондоотдача – это финансовый коэффициент, характеризующий эффективность использования основных средств организации. Фондоотдача показывает, сколько выручки приходится на единицу стоимости основных средств.

Таблица 1. Исходные данные

Основными факторами, влияющими на фондоотдачу основных производственных фондов, являются:

  1. доля активной части фондов в общей стоимости ОПФ;
  2. удельный вес действующего оборудования в активной части ОПФ;
  3. фондоотдача действующего оборудования.

Определим влияние указанных факторов на изменение фондоотдачи основных производственных фондов.

1. Изменение за счет удельного веса активной части ОПФ (ΔФ0уда) составит:

ΔФ0уда = ΔУДа * УДд * Ф0д = +0,167 х 0,956 х 3,394 = 0,544 руб.

где,
ΔУДа — изменение удельного веса активной части ОПФ;
УДд — расчетный удельный вес действующего оборудования;
Ф0д — расчетная фондоотдача действующего оборудования.

2. Изменение за счет удельного веса действующего оборудования в активной части ОПФ (ΔФ0удд) составит:

ΔФ0удд = УДаф * ΔУДф * Ф0д = 0,92 х 0,027 х 3,394 = 0,085 руб.

где,
УДаф — фактический удельный вес активной части ОПФ;
ΔУДф — изменение удельного веса действующего оборудования;
Ф0д — расчетная фондоотдача действующего оборудования.

3. Изменение за счет фондоотдачи действующего оборудования (ΔФфод) составит:

ΔФфод = УДаф * УДдф * ΔФ0д = 0,92 х 0,983 х (-0,738) = — 0,668 руб.

где,
УДдф — фактический удельный вес действующего оборудования;
ΔФ0д — изменение фондоотдачи действующего оборудования.

Итого сумма факторов, влияющих на фондоотдачу основных производственных фондов, составит: 0,544 + 0,088 — 0,668 = 0,04 руб.

Для более подробного изучения факторов проанализируем влияние показателя внеоборотных активов на динамику выпуска продукции.

Влияние факторов на объем выпуска продукции определяется путем умножения изменения фондоотдачи ОПФ за счет каждого фактора на фактические среднегодовые остатки ОПФ, а изменение среднегодовой стоимости ОПФ – на расчетный показатель уровня фондоотдачи ОПФ.

Читать еще:  Детерминированный факторный анализ пример

1. Изменение объема выпуска продукции за счет увеличения среднегодовой стоимости основных производственных фондов составит:

ΔОПопф = ΔОПФ х Фоопф. расч. = 162 х 2,443 = 395,75 тыс. руб.

где,
ΔОПФ — изменение среднегодовой стоимости ОПФ;
Фоопф. расч. — расчетная фондоотдача ОПФ.

2. Изменение объема выпуска за счет динамики удельного веса активной части ОПФ в общей их сумме составит:

ΔОПуда = ОПФф х ΔФоуда = 7112 х 0,544 = 3866,61 тыс. руб.

где,
ОПФф — фактическая среднегодовая стоимость ОПФ;
ΔФоуда — изменение фондоотдачи ОПФ за счет удельного веса активной части ОПФ.

3. Изменение объема выпуска за счет динамики удельного веса действующего оборудования в активной части ОПФ составит:

ΔОПудд = ОПФф. х ΔФ0 уд.д = 7112 х 0,085 = 601,59 тыс. руб.

где,
ОПФф — фактическая среднегодовая стоимость ОПФ;
ΔФ0 уд.д — изменение фондоотдачи ОПФ за счет удельного веса действующего оборудования в активной части ОПФ.

4. Изменение объема выпуска за счет динамики фондоотдачи действующего оборудования составит:

ΔОПфод = ОПФф. х ΔФофод. = 7112 х (-0,668) = -4750,82 тыс. руб.

где,
ОПФф — фактическая среднегодовая стоимость ОПФ;
ΔФофод — изменение фондоотдачи ОПФ за счет фондоотдачи действующего оборудования.

Как видно из анализа, наибольшее влияние на объем выпуска продукции оказывает динамика удельного веса активной части основных производственных фондов. Действительно, чем выше удельный вес активной части основных фондов в общей сумме основных производственных фондов, тем больше возможности для выпуска продукции.

  • Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности: Учебное пособие / Под общей редакцией Н.П. Любушин. — М.: Юнити-Дана, 2005
  • Экономика фирмы: Учебник / Под общей редакцией И.П. Иващенко. — М.: Инфра-М, 2006
  • Савицкая Г.В. Экономический анализ: Учебник. 14-е изд., перераб. и доп. М.: ИНФРА-М, 2011.

Факторный анализ фондорентабельности

Наиболее обобщающим показателем эффективности использования основных средств является фондорентабельность, на чей уровень влияет не только фондоотдача, но и рентабельность продукции, а также доля реализованной продукции в общем её выпуске. Взаимосвязь этих показателей можно представить таким образом:

Чтобы определить, как изменился уровень рентабельности за счет фондоотдачи и рентабельности продукции, можно воспользоваться приемом абсолютных разниц.

Анализ изменения фондорентабельности 2011-2012гг. за счет:

А) фондоотдачи основных средств

Roc= ФО Дрп Rоб= 2,3%

Б) доли реализованной продукции в общем её выпуске

Roc = ФО1 Дрп Rоб=3,7%

В) рентабельности продаж

Roc = ФО1 Дрп1 Rоб=-22,7%

Roc=ФО1 Дрп1 Rоб1-ФО Дрп Rоб=68,26-77,55=4,58+3,49-17,36=-4,77

Таким образом, за счет влияния всех факторов фондорентабельность уменьшилась на 4,77. На это изменение повлияли следующие факторы: увеличение показателя фондоотдачи привело к росту показателя фондорентабельности; повышение доли реализованной продукции в общем её выпуске привело к росту показателя фондорентабельности, а снижение рентабельности продаж на привело к снижению фондорентабельности.

Анализ изменения фондорентабельности 2012-2014гг. за счет:

А) фондоотдачи основных средств

Roc= ФО Дрп Rоб=-17,22%

Б) доли реализованной продукции в общем её выпуске

Roc = ФО1 Дрп Rоб=+5,1%

В) рентабельности продаж

Roc = ФО1 Дрп1 Rоб=-14,6%

Roc=ФО1 Дрп1 Rоб1-ФО Дрп Rоб=-24,4.

Таким образом, за счет влияния всех факторов фондорентабельность уменьшилась на 24,4. На это снижение повлияли следующие факторы: снижение показателя фондоотдачи привело к уменьшению показателя фондорентабельности; повышение доли реализованной продукции в общем её выпуске привело к росту показателя фондорентабельности, а снижение рентабельности продаж привело к снижению фондорентабельности. Анализируя влияние факторов за два временных промежутка, можно сказать, что изменение показателя фондоотдачи ОС в 2012 году повлиял положительно на фондорентабельность в 2012 году, а вот в 2014 году эта тенденция кардинально изменилась – влияние фондоотдачи оказалось отрицательным. Что касается доли реализованной продукции в общем объёме выпуска продукции, то следует подчеркнуть положительное влияние за два исследуемых периода, однако, в 2014 году это влияние было наиболее значимым и положительным. Снижение рентабельности продаж также оказало влияние на фондорентабельность, причем влияние является отрицательным.

Ссылка на основную публикацию
Adblock
detector