Goods-finder.ru

Финансовый аналитик
0 просмотров
Рейтинг статьи
1 звезда2 звезды3 звезды4 звезды5 звезд
Загрузка...

Сбережения населения как источник инвестиций

Сбережения населения как источник инвестиций

Как известно, средства сбережений играют важную роль в процессе инвестирования. При этом возникает проблема их вложения средств в эффективные формы сбережений.

Значение проблемы эффективного использования сбережений граждан можно определить с помощью понятия «парадокс бережливости». Многие экономисты понимают под этим следующее. Сбережения могут быть выгодны одному человеку, но могут принести вред экономике страны в целом. Ведь деньги при накоплении в той или иной форме изымаются из оборота, а это приводит к сокращению спроса на потребительские товары, что может привести к общему экономическому спаду, однако это имеет место, когда средства не используются для финансирования инвестиций (основного производственного капитала).

Для того чтобы определить степень важности вовлечения сбережений граждан в инвестиции, необходимо рассмотреть, как происходит движение дохода в экономике и как влияют сбережения на это движение.

Кругооборот дохода в широком смысле состоит из доходной и расходной части. Доходная сторона хозяйственного кругооборота представляет собой произведенные материальные блага, расходная сторона – потребленные материальные блага. В процессе производства материальных благ происходит постоянное движение денег и товаров (услуг). Деньги переходят от производств к домашним хозяйствам и назад к производствам и как поток товаров и услуг движутся в обратном направлении (рис.1).

Рис.1. Денежные потоки между домашними хозяйствами и компаниями

Таким образом, если сумма средств на потребление равняется сумме дохода, то денежный поток находится в равновесии. Но на практике, как правило, доходы изменяются, что приводит к образованию сбережений, а это, в свою очередь, представляет собой утечку денежных средств из кругооборота. Графически эту утечку можно представить следующим образом (рис.2).

Рис.2. Сбережения как утечка средств из кругооборота дохода

С другой стороны, средства домашних хозяйств, превратившиеся в сбережения, порождают собой инвестиции, что представляет собой вливание средств в кругооборот доходов. При этом инвестировать средства могут не только домашние хозяйства, но и предприятия.

Сбережения и инвестиции могут осуществляться одним и тем же лицом, но это необязательно. Предприятие могло откладывать средства в течение ряда лет на покупку оборудования. В этом случае субъект сбережений и инвестор – одно лицо.

Если же, например, человек накапливает средства на своем банковском счете, это дает возможность кредитному учреждению использовать эти сбережения на выдачу кредита той же компании. В этом случае субъект сбережений и инвестор различаются, т.е. происходит движение сберегаемых средств от их владельца через средства сбережений к компаниям.

Необходимо также отметить, что неорганизованная форма сбережений (наличные деньги) приводит к оттоку средств из кругооборота доходов. Это, естественно, отрицательным образом влияет на рост национального дохода. Так, если приток денежных средств в виде инвестиций в кругооборот доходов больше, чем утечка сбережений из него, происходит рост национального дохода и, наоборот, превышение сбережений над инвестициями приводит к сокращению национального дохода. Равенство противоположных потоков оставляет национальный доход без изменений.

Таким образом, если население сберегает больше, чем инвестирует, государство может предотвратить спад производства посредством фискальной и монетарной политики. В другом случае, когда происходит превышение спроса на инвестиции над предложением сбережений, на помощь могут прийти иностранные инвестиции, но, как показывает опыт России, их объем достаточно мал.

Мировой опыт инвестирования доказывает, что наибольший удельный вес в общем объеме инвестиций в стране занимают сбережения граждан данной территории. Но в любом случае за определенный период времени происходит выравнивание сбережений и инвестиций.

Так, если инвестиций больше, чем сбережений, то национальный доход будет расти; если растет национальный доход, то будут расти и сбережения. Это будет продолжаться до тех пор, пока возросшие сбережения не станут равны первоначальному значению инвестиций. Экономика возвращается к равновесию на более высоком уровне дохода, и сбережения снова равны инвестициям.

В том случае, когда сбережения превосходят инвестиции, национальный доход сокращается, а следовательно, сокращаются и накопления. Это продолжается до тех пор, пока величина сбережений не сравняется с показателем инвестиций. Экономика возвращается к равновесию на более низком уровне дохода, и снова сбережения равны инвестициям.

Эти ситуации показывают, что экономика стремится к равновесию, а это может быть достигнуто в случае, если население будет потреблять весь свой текущий доход.

Таким образом, для достижения экономикой равновесного состояния необходимо постоянное вливание временно свободных средств экономических агентов в процесс воспроизводства средств производства и в создание материальных благ.

Наиболее простым вариантом вовлечения сбережений населения в процесс воспроизводства материальных благ являются вложения в банк, а также ценные бумаги и другие направления инвестирования средств.

Сбережения населения как источник инвестиций в экономику России

экономические науки

  • Подойникова Екатерина Геннадьевна , студент
  • Сайфидинов Борис Семенович , кандидат наук, доцент, преподаватель
  • Российский государственный профессионально-педагогический университет
  • ИНФЛЯЦИЯ
  • РЕЗЕРВ
  • ИНВЕСТИЦИИ
  • ДОМОХОЗЯЙСТВА
  • СБЕРЕЖЕНИЯ НАСЕЛЕНИЯ
  • УРОВЕНЬ ДОХОДОВ

Похожие материалы

Прогрессивное развитие российской экономики, обеспечение ее устойчивого и динамичного роста напрямую зависит от наличия крупных инвестиционных вложений в реальный сектор экономики. В сложившейся сегодня экономической ситуации таких традиционных источников инвестиций как собственные средства предприятий, средства государственного бюджета, иностранные инвестиции явно недостаточны. В силу этого следует рассматривать сбережения населения как наиболее значимый и перспективный для России источник экономического роста.

В России имеются огромные суммы свободных денежных средств, находящиеся на руках у населения. Значительная часть сбережений населения не вовлекается в экономический оборот и омертвляется в виде наличных рублевых и долларовых сбережений на руках у граждан. Одной из важнейших проблем на современном этапе является привлечение этих денежных средств в финансово-кредитную сферу.

На различных этапах развития общества на сберегательное поведение населения влияли определенные факторы. К таким факторам относятся:

  1. уровень дохода населения;
  2. структура и уровень процентных ставок;
  3. возрастная структура населения;
  4. соотношение городского и сельского населения. [4]

Основным фактором является уровень доходов после уплаты налогов. Но в теории сбережений существуют факторы не связанные с доходом: богатство, уровень цен, ожидания, потребительская задолженность, налогообложение.

Фактор богатства характеризуется тем, что чем больше величина накоплений физического лица или семьи (домохозяйства), тем меньше величина сбережений при любом уровне дохода. Под богатством понимается как недвижимое имущество, так и финансовые активы, которыми обладает домохозяйство. Домохозяйства сберегают, воздерживаясь от потребления, чтобы накапливать богатство. Причем, чем больше богатства накапливает население, тем слабее у него стимул к сбережению.

Читать еще:  Государственное регулирование инвестиционной деятельности предполагает

Увеличение или снижение уровня цен на товары и услуги тоже в конечном итоге влияют на величину сбережений, т.е. изменение уровня цен меняет реальную стоимость некоторых видов ценностей. Это предположение можно также обосновать следующим выводом: реальная стоимость финансовых средств, номинальная стоимость которых выражается в деньгах, будет обратно пропорциональна изменению уровня цен. Это отражает связь теории сбережений с эффектом богатства или эффектом реальных кассовых остатков. Однако при анализе теории сбережений берется допущение, что уровень цен в экономике является неизменным (рассматривается реальный, а не номинальный доход после уплаты налогов).

Ожидания населения, связанные с будущей ситуацией на рынках товаров и услуг, тоже являются существенным фактором, так как могут оказать воздействие на текущие расходы и сбережения. Ожидания повышения цен и дефицита товаров ведут к снижению сбережений, потому что для потребителей естественно стремление избежать уплаты более высоких цен. И наоборот, ожидаемые падение цен и рост предложения товаров побуждают потребителей увеличивать сбережения.

Колебание уровня потребительской задолженности вызывает у домохозяйств стремление направлять текущий доход или на потребление, или на сбережение. Если задолженность домохозяйств достигла значительной величины, то потребители будут сокращать уровень своих сбережений. И наоборот, если потребительская задолженность относительно низка, то уровень сбережений населения может повыситься.

Изменения в налогообложении также приводят к изменению в уровне сбережений, так как налоги выплачиваются частично за счет потребления и за счет сбережения. Поэтому рост налогов приведет к снижению уровня сбережений и наоборот, доля дохода, полученная от снижения налогов, будет частично идти на сбережения населения, вызывая, таким образом, увеличение общего уровня сбережений.

Объективная необходимость в создании сбережения проявляется в системе мотивов их образования. Мотивами сбережений могут быть:

  1. Приобретение товаров и услуг, оплата которых превышает имеющийся в данный момент объем средств – покупка дорогостоящих товаров длительного пользования, квартир, строительство коттеджей, дач, организация летнего отдыха, туристические поездки, и т.д.;
  2. Создание денежных резервов на непредвиденные случаи:
    • для оказания помощи детям в образовании, при создании семьи и др.;
    • покрытие расходов, связанных с соблюдением обычаев и традиций;
  3. Сохранение привычного уровня и структуры потребления после выхода на пенсию;
  4. Сбережения в целях удобства, чтобы иметь запас ликвидных средств;
  5. Сбережения в силу укоренившейся привычки сберегать, накапливать деньги;
  6. Сбережения с целью получения прибыли.

Все эти сбережения можно назвать мотивированными, то есть как сбережения обусловленные определенным мотивом накопления, или, иначе говоря, целевые сбережения. [2]

Причины сбережений не всегда могут быть четко осознаны. Побуждения к ним могут корениться в семейных отношениях и зависеть от общественных отношений в целом. Это касается сбережений, образовавшихся вследствие превышения платежеспособности над уровнем потребностей и возможностями общества удовлетворить сформировавшийся спрос. Поэтому такая форма сбережений не может иметь конкретной мотивацией. Их можно определить как немотивированные сбережения.

Наиболее полно сущность сбережений и возможности их использования для экономики страны отражается при рассмотрении группировки сбережений по различным признакам. По форме накопления стоимости сбережения населения можно разделить на денежные, натурально-вещественные и финансовые активы. [1]

Денежные сбережения включают наличные денежные средства (рублевые и валютные) на руках у населения, характеризующие отложенный и неудовлетворенный спрос, страховые полисы, депозитное и недепозитное размещение денежных средств в финансово-кредитных учреждениях. Они могут формироваться и сберегаться в национальной и иностранной валютах.

В условиях инфляции с формированием сбережений в денежной форме возникают проблемы, связанные с их обесценением, поэтому аккумулировать стоимость нужно в натурально-вещественной форме (товарах, движимом и недвижимом имуществе, ценностях, произведениях искусства, антиквариате).

Так же, сбережения могут принимать форму финансовых активов(ценные бумаги, страховые полисы). Однако в этом случае сбережениям присущ коммерческий риск, а многие люди не склонны рисковать своими сбережениями, что и является причиной вложений сбережений в другие формы.

Как мы видим, в России на пути трансформации сбережений в инвестиции существует множество препятствий, а именно:

  1. Во-первых, барьером в привлечении денежных средств населения во вклады кредитных организаций является низкий уровень доходов населения и большая их дифференциация;
  2. Во-вторых — на сегодняшний день в России складывается ситуация, когда население традиционно всем альтернативным формам сбережений предпочитает хранение денег на руках. Для домохозяйств это наиболее приемлемая форма хранения средств, так как отсутствует риск потери всех или части сбережений в результате банкротства банка или других чрезвычайных обстоятельств, которые могут повлечь замораживание или уничтожение вложенных сбережений.
  3. В-третьих — недоверие отечественной банковской системе и правительству населения, неоднократно лишавшегося всех или части сбережений, вследствие принятия властями неожиданных, плохо продуманных шагов в области денежно-кредитной политики, что является еще одной проблемой на пути к трансформации сбережений населения в инвестиции; [3]
  4. В-четвертых — на сберегательный процесс существенное влияние оказывает инфляция, которая не только снижает возможности к сбережению, но и заставляет искать такие инструменты сбережения средств, которые в наименьшей форме подвержены ей;

Именно поэтому на государственном уровне должна быть разработана целенаправленная стратегия процесса вовлечения сбережений населения в инвестиционный оборот, в рамках которой осуществляется процесс формирования рынка сбережений в России. В основу расширения возможностей использования средств населения, как источника инвестирования, должен быть положен рост благосостояния народа и увеличение его резервных финансовых ресурсов.

Таким образом, можно выявить следующие предложения по усилению роли государства в формировании эффективного механизма трансформации сбережений населения в инвестиции в России:

  • развитие законодательной базы, гарантирующей полноценную сохранность и возврат вкладов населения с целью укрепления доверия населения к банковской системе и обеспечения стабильности депозитных вкладов. Постепенное увеличение гарантированного законом размера 100% возврата средств вкладчикам;
  • внесение изменений и дополнений в Гражданский кодекс Российской Федерации, предусматривающих предоставление сторонам банковского договора права самостоятельно устанавливать условия возврата денежных средств по так называемым безотзывным договорам. Устранение противоречий в банковском и гражданском законодательстве в вопросах регулирования договора банковского вклада;
  • совершенствование налогового механизма для стимулирования развития индивидуальных и корпоративных накопительных страховых и пенсионных программ;
  • механизм государственного регулирования инвестиционной деятельности кредитно-финансовых учреждений, работающих со средствами населения, должен быть более жестким, чем используемый к другим финансовым институтам, так как их банкротство приводит к острейшим социальным последствиям и подрыву доверия ко всей кредитно-финансовой системы страны;
  • государственные меры, направленные на поддержание жизненного уровня населения, должны сопровождаться мерами, поддерживающими банки и другие финансово-кредитные учреждения, работающие со сбережениями населения. Такая поддержка со стороны государства могла бы быть осуществлена в виде предоставления ряда налоговых льгот и государственных гарантий финансовым учреждениям, работающим с индивидуальными вкладчиками;
  • формирование информационной среды, способствующей повышению финансовой культуры населения.
Читать еще:  Субъекты инвестиционной деятельности могут совмещать функции

Данные меры будут способствовать направлению сбережений населения в накопления и, соответственно, на инвестирование в экономику, и выполнению рынком банковских услуг функций механизма превращения сбережений в инвестиции.

Список литературы

  1. Севрюкова С.В. Развитие системы инвестирования сбережений населения в современных условиях. // Известия Орловского государственного технического университета. Серия: Социально-экономические и гуманитарные науки. – 2009. – №3. – С. 91-95.
  2. Сурина П.А. Денежные сбережения населения как источник коллективных инвестиций. // Государственное управление. Электронный вестник. – 2007. — №10. – С. 2.
  3. Сбережения населения в инвестиционном процессе // Актуальные проблемы теории и практики управления. – М., Изд-во «Университетский гуманитарный лицей», 2007.
  4. Макроэкономическое равновесие и его обеспечение. [Электронный ресурс]. – Режим доступа: http://www.macro-econom.ru/economs-1193-1.html

Электронное периодическое издание зарегистрировано в Федеральной службе по надзору в сфере связи, информационных технологий и массовых коммуникаций (Роскомнадзор), свидетельство о регистрации СМИ — ЭЛ № ФС77-41429 от 23.07.2010 г.

Соучредители СМИ: Долганов А.А., Майоров Е.В.

Сбережения населения как потенциальный инвестиционный ресурс

Рубрика: Экономика и управление

Дата публикации: 27.10.2019 2019-10-27

Статья просмотрена: 45 раз

Библиографическое описание:

Сологуб, С. С. Сбережения населения как потенциальный инвестиционный ресурс / С. С. Сологуб. — Текст : непосредственный, электронный // Молодой ученый. — 2019. — № 43 (281). — С. 209-211. — URL: https://moluch.ru/archive/281/63329/ (дата обращения: 07.04.2020).

Банковская система является кровеносной системой. Без бесконечного кругооборота финансовых ресурсов невозможно оптимальное функционирование экономики. Актуальность исследования обусловлена недостаточной степенью развитости механизмов трансформации сбережений в инвестиционные ресурсы, которые можно использовать в реальном секторе российской экономики.

Способы аккумулирования сбережений населения и превращение их в инвестиции представляют собой как теоретический, так и практический интерес. В мировой и отечественной научной литературе не существует универсальной дефиниции понятия «сбережения».

Согласно трактовке Росстата, сбережения идентифицируются как разница между доходами и расходами населения, что, на наш взгляд, не в полной мере отражает специфику данного термина [12]. В целом под сбережениями можно понимать неиспользуемые за определенный период времени часть денежного дохода физического лица, финансовые средства, оставляемые населением на будущее [6].

Можно выделить четыре ключевых мотива, которые заставляют физическое лицо создавать сбережения: 1) обеспечение старости; 2) предосторожность; 3) накопление для целей завещания; 4) отложенный спрос [4]. Отталкиваясь от данных мотивов, государство и банковская структура должна создать механизмы для вовлечения и аккумулирования сбережений населения [1].

В промышленно развитых странах сбережения физических лиц являются одним из немаловажных источников формирования долгосрочных инвестиций, «длинных денег». Так, их удельный вес составляет примерно 30 % всех инвестиционных ресурсов [2]. В этой связи в современных условиях российской экономики дефицита инвестиционных капиталовложений, действия санкций по привлечению капитала на международном финансовом рынке актуальным становится вопрос привлечения сбережений физических лиц. Важную роль в данном процессе играют Сберегательный банк РФ — одна из ведущих банковских структур страны, и различные социальные фонды, роль которых пока еще в настоящее время в условиях российских реалий недостаточна [19].

К основным направлениям привлечения сбережений населения банками можно отнести расширение сферы потребительского кредитования, связанной с приобретением товаров длительного пользования, дальнейшее развитие системы ипотечного кредитования для увеличения спроса на объекты недвижимости, и, наконец, развитие банковских институтов для аккумулирования финансовых ресурсов домохозяйств [20] [15].

В последнее время при активной поддержке государства растут объемы ипотечного кредитования, обсуждаются планы по дальнейшему снижению ключевой ставки Центрального банка Российской Федерации с целью увеличения масштабов кредитования и др. Все это должно привести к более эффективной трансформации вкладов в инвестиционные ресурсы для стимулирования экономического роста российского государства.

Резюмируя, можно отметить, что для банковских и финансовых институтов вклады населения выступают важным источником капитала, достаточно стабильным, легко и гибко управляемым. При этом для привлечения сбережений физических лиц банки используют разнообразные инструменты, вклады с различными условиями — процентными ставками, сроками и др. Для эффективного аккумулирования сбережений населения важным аспектом представляется определение объема накопленных населением финансовых ресурсов и изучение особенностей его сберегательного поведения.

Сбережения населения как источник инвестиций

Научный руководитель к.э.н., доцент Джелялова Н. Б.

РВУЗ «Крымский инженерно-педагогический университет», г. Симферополь

СБЕРЕЖЕНИЯ НАСЕЛЕНИЯ КАК ИСТОЧНИК ИНВЕСТИЦИЙ

Активная инвестиционная деятельность для любой экономики имеет ключевое значение и во всем мире считается важнейшим признаком эффективности управления. Основная часть средств, направляемых на инвестиции, имеют свой источник – сбережения. Таким образом, для стимулирования экономического роста и инвестиций необходимо обеспечить соответствующий объем и рост сбережений. Поэтому, изучение сущности сбережений и аспектов реализации инвестиций является актуальной темой исследования.

Целью данной работы является изучение экономической сущности сбережений населения как источника инвестирования.

Сбережения населения занимают особое место среди экономических явлений, поскольку находятся на стыке интересов граждан, государства и организаций, специализирующихся на предоставлении финансовых услуг. Как отмечает А.Х. Карапетян, с одной стороны, сбережения являются важнейшим показателем уровня жизни, непосредственно связанным с потреблением, доходами и расходами населения, с другой стороны, сбережения населения представляют собой ценный ресурс экономического развития, источник инвестирования и кредитования хозяйства [1, С. 95].

Колпаков Г. М. определяет сбережения как доход после уплаты налогов, не израсходованный на приобретение потребительских товаров [3, С. 73].

Читать еще:  Гипотезы прямых иностранных инвестиций

Следствием процесса трансформации сбережений населения в инвестиции является перераспределение платежеспособного спроса из сферы потребительского рынка в сферу оборота денежных ресурсов предприятий, благодаря чему возникают дополнительные стимулы экономического развития. Образование сбережений приводит также к временному связыванию доходов населения, замедлению движения денег по каналам наличного оборота, препятствует росту цен, способствует сокращению инфляции. Личные накопления граждан являются предметом деятельности целого ряда финансовых и нефинансовых организаций, осуществляющих посреднические функции в движении капитала.

Сбережения производятся фирмами, домашними хозяйствами и населением. Предприниматели сберегают часть накопленного дохода для того, чтобы в последующем инвестировать его в расширение масштабов производства, инновационного обновления его для получения максимальной прибыли. Домашние хозяйства (семьи) производят сбережения для покупки земли, недвижимости, предметов длительного пользования, а также обеспечения старости и наследства детям. Сбережения производят семьи, у которых доход превышает средний уровень потребительских расходов.

Сбережения населения, являющиеся в мировой экономике основным инвестиционным ресурсом, в Украине в инвестиционный процесс практически не вовлечены. Физические лица не доверяют коммерческим банкам и инвестиционным компаниям. Отсутствие у населения доверия к большинству финансовых институтов не только негативно сказывается на домохозяйствах в виде упущенной ими выгоды, но и отрицательно влияет на экономику в целом. При этом выработка эффективных решений в области вовлечения части доходов населения в экономический оборот и обоснование рекомендаций по стимулированию сбережений связана с отсутствием информации о механизмах финансового поведения населения [2, С. 49].

Согласно заявлению премьер-министра Украины Николая Азарова, объем депозитных вкладов населения в банках за 2012 год вырос почти на 60 млрд. грн. или на 19%, — до 366 млрд. грн. Сбережения населения Украины вне банковской системы составляют от от 40 до 70 млрд долл. Большой объем сбережений вне банковской системы говорит о недоверии граждан Украины банкам и другим финансово – кредитным учреждениям [4].

Для привлечения инвестиций граждан банки задействуют информационную активность (рекламные кампании, сотрудничество со СМИ, развитие своих собственных информационных площадок), улучшают продуктовый ряд и качество обслуживания (внедрение клиентских систем управления продуктами и систем оценки качества обслуживания, обеспечение платежей «день в день»).

Итак, для привлечения инвестиций граждан необходимо улучшить систему безопасности вкладов и повысить уровень гарантий по вкладам. Это приведет к повышению доверия граждан к банкам и, как следствие, направление сбережений населения в инвестиции.

Перспективы активизации сберегательного поведения населения заключаются в следующем:

во-первых, повышение качества обслуживания в банковском секторе экономики;

во-вторых, повышение финансовой грамотности населения.

СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ

1. Карапетян А. Х. Доходы и покупательский спрос населения / А. Х. Карапетян. — М. : Статистика, 2001. — 230 с.

2. Вакарин С. И. Инвестиции в Украине / С. И. Вакарин. – К. : Конкорд, 2010. – 124 с.

3. Колпаков Г. М. Финансы / Г. М. Колпаков. – М. : Финансы и статистика, 2006. – 543 с.

Сбережения населения как инвестиционный ресурс

Финансовые ресурсы являются неоднородными по назначению — они делятся на текущие ресурсы, которые используются для обеспечения жизнедеятельности субъектов (для удовлетворения потребительских нужд), и инвестиционные, направленные на развитие бизнеса, потребности в капитализации сбережений, в приобретении жилья, земли и другой недвижимости.

Потребительские и бизнес потребности удовлетворяются при широком участии расчетно-кассовых и кредитных услуг банков, а потребности инвестиционного характера — еще и при участии депозитных и других услуг банков.

Отметим, что на сегодня сбережения населения в виде денежных вкладов является одним из основных факторов формирования ресурсной базы коммерческих банков. Мировой практикой накоплен огромный опыт использования банковских вкладов населения, как своеобразного инструмента рыночной экономики. Это позволяет банковскому сектору мобилизовать и перераспределять средства для предоставления лучших потребительских кредитов населению, приобретения ценных бумаг и достижения наибольшего эффекта в управлении денежными потоками.

Поэтому исключительное значение в сегодняшних условиях приобретает проблема максимального вовлечения в банковский сектор денежных сбережений и сокращение той ее части, которая находится на руках у населения.

Депозитные операции являются уникальными, банки созданы для аккумулирования временно свободных средств субъектов хозяйствования и направления их на те потребности и в те области, где возникли временные трудности, связанные с их нехваткой. Речь идет о круговороте финансовых ресурсов, в процессе которого у одних субъектов рынка накапливаются сбережения, а другие хотят оформить кредит наличными или получить микрозайм для расширения своей деятельности.

Розничный банкинг в нашей стране является главным механизмом капитализации сбережений населения и их трансформации в инвестиции как решающий фактор развития. Поэтому отдельные физические лица и общество в целом не меньше, а то и больше, заинтересованные в розничной банковской деятельности, чем сами банки.

Однако низкий уровень жизни и доходов существенно ограничивают сберегательные возможности подавляющего большинства населения и сдерживают рост его инвестиционного потенциала. Эти обстоятельства вызывают низкую роль банковской системы в обеспечении реальной экономики финансовыми средствами за счет перераспределения сбережений населения, слабое развитие рынка вообще и сберегательного дела в частности. Кроме низких доходов, причинами уменьшения участия физических лиц в инвестиционных процессах является достаточно слабое доверие к банковской системе, а также низкий уровень экономической образованности, недопонимание роли банковских учреждений в деятельности экономики.

Еще одним из факторов является недостоверное освещение официальной статистики данных о действительных денежных доходах населения. К сожалению, широко распространенные в нашем государстве наличные денежные расчеты, массовые уклонения от налогообложения и сокрытие реального размера заработной платы. Эти факторы заставляют искать пути для приблизительной оценки уровня доходов. Вместе с тем значение сбережений возрастает в связи с ограничением свободных средств для депозитного сбережения. Последние не накапливают достаточных объемов собственного капитала и предъявляют повышенный спрос на заимствование финансовых ресурсов на рынке.

С целью активизации инвестиционных возможностей населения необходимо обеспечить привлекательный инвестиционный климат в регионах, вернуть доверие населения к банковским структурам. Для нашего государства важно обеспечить предпосылки и эффективный механизм привлечения средств, составляющих потенциал сбережений населения в банковскую систему, для обеспечения оптимальных путей их трансформации в инвестиции.

Ссылка на основную публикацию
Adblock
detector